Промышленный лизинг Промышленный лизинг  Методички 

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 [ 98 ] 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111

РИСУНОК 15.2

Акция Broadvision готова прорвать нисходящий тренд. Сетка Фибоначчи, протянутая поверх ценового диапазона первого торгового часа, демонстрирует восходящую зону застоя, расположенную непосредственно под трендовой линией и 62%-ым уровнем коррекции, чуть позже 11 a.m. Акция прорывает трендовую линию, и начинает первый откат. Область EZ расположена под ценовым баром прорыва. Покупайте акцию на уровне поддержки, если рыночные условия остаются благоприятными. Одако 1-минутный график быстро рисует небольшую модель Голова и Плечи , а на 5-минутном графике цена опускается ниже 62%-го уровня коррекции. Эти два предупреждения достаточны для того, чтобы остаться вне рынка или быстро закрыть открытую было позицию.

Iraraday (HigM) BVSN BROADVISION INC (5-Mm)

Mraday (Rght) BVSN BROADVISION INC (IWin]


i I i i ) i I i I i i I i i i i i i i i i i i ч I 1 1 I I I I 1 I Г 1 I I I 1 430 1300 1330 14O0 1430 1600 15 30 9 30 1000 1030 11 00 11 30 12-00 1230 1300 1330 1400

RealTick® ©1986-2000. Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

способен предоставить возможность исполнения заказа как через маркет-мейкеров и специалистов, так и через различные ECN. Подобные многосторонние экраны ордеров позволяют достичь гибкости в действиях тем участникам рынка, которые посвящают трейдингу неполный рабочий день.

Каждый торговый день дает неожиданные возможности для трейдинга. Трендовый рынок может генерировать новые ценовые модели или же вышедшие экономические показатели могут вывести цену за пределы существующих границ. В любом случае свинг-трейдер должен оперативно отделить те цели (ЕТ), которые имеют хороший потенциал прибыли, от тех, которым сопутствует опасность. Ликвидные акции, подвергшиеся интенсивному анализу перед началом торговой сессии, предлагают обычно наиболее надежные перспективы. Внутридневное ценовое движение активизирует надежные стратегии, в которых уже заложены важные свинг-уровни.

Общий настрой рынка, новости по акциям, волатильность -все эти факторы влияют на результат торговой операции. Старайтесь всегда открывать позиции, которые сочетаются с текущими рыночными условиями. Тщательно следите за тем, чтобы ведущие биржевые индексы и тики NYSE двигались в унисон с целью ЕТ. Хорошие прибыли могут принести и трейды, открытые против течения. Однако оба показателя, и %WTN, и AvgWIN повышаются, когда краткосрочные рыночные циклы оказывают поддержку открытым позициям. Эта естественная регулировка обеспечивает эффективным фильтром управление риском и способствует долголетию трейдера.

Используйте знания, полученные при изучении времени торгового дня, для отслеживания 90-минутных циклов, которые управляют краткосрочными рыночными условиями. Наблюдайте за скрытыми колебаниями цены, вызванными покупками/продажами акций, которые осуществляет неугомонная толпа дэй-трейдеров. Это классическое колебание цены, вызванное перемежающимися днями покупок, продаж или коротких продаж акций, следует более длительному 3-дневному циклу. После небольшой тренировки свинг-трейдеры могут найти свое место в этом изворотливом рынке и применяя различные торговые стратегии, с выгодой для себя использовать тех, кто не в ладах со временем.

Тщательно наблюдайте за тем, как в первый и последний часы работы торговой сессии происходит нарушение важных циклов под воздействием достаточно сильных факторов, влияющих на рынок. Шоковые новости способны изменить настрой эмоциональной толпы и установить новые временные интервалы, нажимая на скрытые рычаги, возвращающие рынок в исходное состояние и меняющие поток покупок на массовые продажи. Такой



внезапный дисбаланс предоставляет благоприятные возможности для трейдинга, и свинг-трейдеры оперативно подключаются к новым рыночным условиям.

С большим вниманием относитесь к внутридневным указателям, дающим сигнал на появление признаков необычного поведения цены. Третий ценовой бар, чаще всего, тестирует и ослабляет вновь формирующийся тренд. На исходе первого торгового часа сессии дна сторона может капитулировать и инициировать резкое трендо-вое движение цены. При приближении времени ланча для сессии могут быть характерны хаотические колебания цены и ложные прорывы. Сразу после полудня могут наблюдаться резкие взрывы торгового объема и интереса инвесторов. Около 2:30 р. т. начинаются распродажи акций, что напрямую связано с тем, что рынок бондов вступает в фазу последнего получаса работы. И никогда не забывайте, что рынок может резко развернуться в противоположном направлении, если указатель не даст сигнал вовремя.

Не уподобляйтесь толпе, предпринимающей неразумные действия. Эмоциональные взрывы покупок и продаж акций часто дают сигнал на благоприятные возможности противоположного направления. Этот контрмеханизм вызывает изменение характеристик современного рынка: следуя действиям толпы, крайне редко можно фиксировать прибыль. Учтите, что цена может двигаться в направлении, противоположном текущей тенденции, противореча известной заповеди, действующей во все времена и на всех рынках. Выберите свою тактику поведения и остерегайтесь эмоций всегда, когда это бывает возможно. Успешной карьеры можно достичь только при наличии своего, отличного от толпы мнения. А большинство прибыльных позиций, как правило, приходится как раз таки на неблагоприятные рыночные условия.

ПРИОБРЕТЕНИЕ НАВЫКОВ ИСПОЛНЕНИЯ ТОРГОВОГО ЗАКАЗА

Логика и простота - вот два условия, соблюдение которых, в первую очередь, необходимо для успешного исполнения торгового заказа. Установочные наборы 7-Bells и Реестр акций (watch list) позволяют обнаружить классические установочные наборы на грани резкого ценового движения. На первый взгляд, Модель Цик-

РИСУНОК 15.3

Время исполнения торгового заказа способно улучшить результат сделки. Акция Altera провела весь торговый день в построении достаточно высоких вершин. Затем цена совершила прорыв вниз на уровне 104, как раз в тот момент, когда Nasdaq начал формировать последний этап небольшого нисходящего Треугольника . Уровень поддержки был прорван, и цена в середине дня начала свое нисходящее движение после отскока, давшего хорошие возможности для осуществления коротких продаж.

Hraday (Righl) ALTR ALTERA CORP (5-Min) Bat


д i i 1 1 1 l 1 i 1 1 1 i 1 i 1 I I I i i I i 1 l.....I i.....i 11.....

10 00 1030 ПО0 11 30 12O0 1230 1300 13 30 1400 14 30 15 00 1530 9 30 10 00 10 30 1100 11 30

RealTick® ©1986-2000. Все права защищены. Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

лов определяет благоприятные возможности для трейдинга в различных временных диапазонах. В зависимости от времени торгового дня установочный набор попадает в благоприятный или неблагоприятный циклы развития рынка, в то время как ценовой график фокусирует внимание на обнаружении точки входа в рынок с минимальным риском потерь. Продвигаясь вперед, цена наносит удары по области EZ, и свинг-трейдер готовится открыть позицию в момент, когда цена достигнет цели ЕТ.



РИСУНОК 15.4

Акция Chiron совершает краткосрочные развороты на 60-минутном графике. Отметьте, как часто акция достигает своего нового максимума или минимума, мгновенно отскакивая обратно в противоположном направлении. Лишь тенденция между уровнями 34 и 43 вознаграждает моментум-трейдеров, хотя неспокойные ценовые прорывы и мучительные беспорядочные колебания цены указывают на равновесие активности графика.

Hiaday (Right) CHIR CHIRON CORP pO-Min) Bar Volume UP (P=13) DN (P=13) MA(P=13)


RealTick® ©1986-2000 Все права защищены Используется с разрешения Townsend Analytics, Ltd.

Для получения стабильных результатов, трейдеры должны научиться нестандартно мыслить и анализировать рыночную ситуацию. Открытый, восприимчивый ум и интуиция позволяют выявлять новые перспективные трейды. Используйте многообразные инструменты для фильтрации и подтверждения настроя рынка. Свинг-трейдеры пропускают множество благоприятных возможностей для трейдинга, если торговые тактики зависят от жестких определений или узких систем. Каждый установочный набор выглядит отлично от других. Никогда не торгуйте дважды одним и тем же путем.

Избегайте вступать в игру в кульминационные моменты, открывайте позиции только в идентифицированных целях (ЕТ), когда установочный набор конвергирует с рыночными условиями. Примером одной из многочисленных благоприятных возможностей является CVx4. Когда ЕТ подтверждается пересечением по четырем или более параметрам, при открытии позиции можете оперировать только ценой. Установочный набор дает высокое соотношение сигнала к шуму, когда повторно указывает на отдельный показатель, что резко увеличивает шансы на успех позиции. Однако эта стратегия может инициировать и дискомфортные условия. Зачастую стратегия требует покупки акции при нисходящем гэпе иди нарушения персональных стратегических планов. Поэтому позаботьтесь о необходимой точности каждого подтвержденного элемента и обозначьте вход в рынок в пределах нескольких тиков. Затем потренируйтесь в безопасном управлении потерями, если ситуация сложится не в Вашу пользу.

Экспериментируйте с множеством методов исполнения торговых заказов до тех пор, пока они не отложатся в Вашем подсознании. Пассивное открытие позиции происходит тогда, когда опытный ум может молниеносно пропустить через себя целый комплекс информации и дать оригинальную оценку происходящему. К счастью, мозаика трейдинга содержит только ограниченное число важных элементов. Сфокусируйте свое внимание на этих ключевых концепциях, способных неустанно оказывать влияние на рынок. Оси тенденций и боковых трендов, уровни поддержки/сопротивления, подтверждение пересечением - все это определяет торговые тактики, которые изо дня в день отрабатываются в процессе рыночной сессии.

На изменения рыночного импульса указывают индексы. Тенденции индивидуальных акций либо опережают, либо запаздывают по отношению к движению основных биржевых индексов. Эта важная разница дает возможность быстрого определения относительной силы акции (по отношению к индексу) и дает сигнал на расхождение или схождение с подобранной стратегией исполнения торговой сделки. Данная взаимосвязь либо совпадает, либо противоречит текущему преобладающему настрою рыночных покупателей или продавцов. Так, в соответствии с основными рыночными циклами, и реализуется открытие торговой позиции.

Ищите акции, которые отличаются более резким движением, чем взаимосвязанные с ними индексы. Эта тенденция дает



1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 [ 98 ] 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111